Grad teatar je jedan od najprestižnijih internacionalnih umetničkih festivala u regionu. To je festival muzičkog, pozorišnog, likovnog i književnog stvaralaštva koji traje od 1. do 20. jula i pretvara budvanski Stari grad, ali i njegovu okolinu, u veliku scenu na otvorenom na kojima čak i turisti postaju deo umetničkog i stvaralačkog jedinstva. Zahvaljujući velikom broju umetnika koji među zidinama Starog grada na jedinstven način izražavaju svoje impresije Budva je u tom periodu, ne samo metropola crnogorskog turizma, već i međunarodna umetnička prestonica.